我國金融機構體系發展趨勢的看法

A. 中國非銀行金融機構發展趨勢。。。

金融微機都把我整的好慘

B. 根據馬克思主義政治經濟學原理,結合此次金融危機,談談你對於資本主義發展趨勢看法

剛剛大一吧

馬克思主義視角下的金融危機

----------------克服當前經濟困難的最好辦法就是提高農產品價格

真正的真理是經得住時間考驗的，是被實踐反復證明，顛覆不破的事物運行本質規律的真實描述。世界上能真正稱得起偉人的人寥若晨星，而馬克思稱得上是其中最為耀眼的 「恆星」之一。

近來網上有消息說，身處全球金融危機中的投資者，開始捧起馬克思的著作，以求從中找到時下金融海嘯的答案，揭開心中的疑惑。

誠然，馬克思的經典著作中，不可能有時下金融危機的直接答案，但是，他給我們提供了一條思考時下問題思路和方法，這是本源性的。

馬克思主義分三塊：哲學，政治經濟學和科學社會主義，貫穿其中的是辯證唯物主義和歷史唯物主義。

下面，我就其中的幾條基本原理來談談時下的金融危機，由此誘發的經濟危機，以及我們應當採取的措施。

馬克思主義基本原理中，有關於事務發展規律的論述：事物的發展是從量變到質變的過程。

馬克思主義關於「事物的發展是從量變到質變」這一過程來分析當前的金融危機。思路是：經濟發展速度下降---政府下調利率刺激經濟增長----市場利率下降---信貸擴張-----銀行為謀求高額利潤-----貸款給信用差的客戶-----次級住房抵押貸款的積累------經濟發展高漲發生通貨膨脹----政府為抑制通貨膨脹提高利率-----次級貸款者還不起貸款------次貸危機-----金融危機。當今的世界金融、經濟運行情況，及其發生的問題，是一個典型的由量的積累到質變的過程。

下面引用一篇來源於社科院國際金融研究中心的文章對其進行詳細分析：

可以把次貸危機的演進邏輯概括為三個環環相扣的風險鏈條，即房地產市場繁榮導致抵押貸款標准放鬆和抵押貸款產品創新、證券化導致信用風險由房地產金融機構向資本市場傳遞，以及基準利率提高和房地產價格持續下跌成為危機爆發的導火索。

在美國已實施證券化的次級抵押貸款中，大約75%屬於可調整利率抵押貸款（Adjustable Rate Mortgage，ARM）（Credit Suisse，2007）。這種可調整利率抵押貸款在生效2至3年後，會經歷一個利率重新設定（interest rate Reset）的過程，合同利率將從較低的初始利率，調整為市場基準利率加上一定的風險溢價。而從2004年6月到2006年6月，美聯儲連續17次上調聯邦基金利率，基準利率從1%上調至5.25%。因此，基準利率上調導致次級抵押貸款借款人的還款壓力不斷上升。

在房地產價格不斷上升的背景下，如果次級抵押貸款借款人不能還款，那麼他們可以申請房屋重新貸款（Refinance），用新申請貸款來償還舊債。如果房地產價格上漲顯著，則借款人在利用新債償還舊債之後還可以獲得部分現金以作他用（Cash Out）。然而，如果房地產價格持續下降，即使借款人申請房屋重新貸款，也不能完全避免舊債的違約。如果房地產價值下跌到低於未償還抵押貸款合同金額的水平，很多借款人就乾脆直接違約，讓貸款機構收回抵押房產。

危機如何從信貸市場傳導至資本市場

在未實施證券化之前，與次級抵押貸款相關的信用風險完全由貸款供應商（商業銀行或專業貸款公司）承擔。一旦實施了抵押貸款證券化，則與該部分抵押貸款債權相關的信用風險及其收益，就從貸款供應商的資產負債表中，轉移到持有抵押貸款支持證券（MBS或CDO）的機構投資者的資產負債表中。因此，一旦次級抵押貸款的整體違約率上升，就會導致次級抵押貸款支持證券的違約風險相應上升，這些證券的信用評級將被獨立評級機構顯著調低，市場價格大幅縮水。

次級抵押貸款證券化和金融機構以市定價的會計記賬方法，僅僅是信貸危機演變為資產價格危機的原因之一。商業銀行、投資銀行等金融機構實行以在險價值（VAR）為基礎的資產負債管理方法，則加劇了資本市場的價格下跌，相應發生的去杠桿化（Deleveraging）在資本市場的危機深化中扮演著至關重要的角色。商業銀行、投資銀行等金融機構均採用了杠桿經營模式，即金融機構資產規模遠高於自有資本規模。金融機構的各項資產具有不同程度的風險，而在險價值管理的核心理念，就在於金融機構的自有資本應該能夠彌補該機構承擔的總風險，整體風險成反比。

金融機構主動降低杠桿比率的去杠桿化過程，原則上有兩條途徑。途徑一是金融機構通過出售風險資產來償還債務，主動收縮資產負債表，從分子方面降低杠桿比率；途徑二是金融機構通過吸引新的股權投資來擴充自有資本規模，從分母方面降低杠桿比率。相比之下，第一條途徑更加痛苦。眾多金融機構在同一時間內大規模出售風險資產，自然會壓低風險資產價格，從而一方面引發市場動盪，另一方面造成金融機構尚未出售的風險資產的市場價值（賬面價值）進一步下降。換言之，金融機構的去杠桿化過程本身就會加劇資產價格的下跌，這甚至可能演變成一種惡性循環，即資產價格的下跌觸發了金融機構的去杠桿化過程，而去杠桿化過程導致資產價格的進一步下跌，如此循環不休。

因此，發生虧損的金融機構更加青睞第二條途徑，即通過引資來擴充自有資本規模。這正是為什麼自2007年夏季次貸危機爆發以後，發達國家政府對來自新興市場國家的主權財富基金（Sovereign Wealth Fund，SWF）的態度發生了180度轉變的根本原因。危機爆發前，發達國家政府對主權財富基金收購本國金融企業股權的態度是。

危機如何從資本市場傳導至信貸市場

次貸危機的爆發造成次級抵押貸款支持證券的市場價值下跌，給實施以市定價會計記賬方法的商業銀行造成了巨額的資產減記與賬面虧損。實施以在險價值為基礎的資產負債管理的商業銀行被迫啟動了去杠桿化過程，因此不得不降低風險資產（包括貸款）在資產組合中的比重，從而導致商業銀行的「惜貸」行為。此外，與其他金融機構不同的是，商業銀行還必須遵守新巴塞爾資本協議提出的自有資本充足率規定。由於次貸危機造成商業銀行的資本金發生虧損，在不引入新增股權投資的前提下，為滿足自有資本充足率規定，商業銀行不得不降低風險資產在資產組合中的比重（即降低資本充足率的分母），這也會導致商業銀行的「惜貸」行為。

危機如何從金融市場傳導至實體經濟

我們將從危機本身對房地產投資的影響、資產價格泡沫破滅對居民消費與企業投資的影響、信貸緊縮對居民消費和企業投資的影響三方面來論證危機是如何從金融市場傳導至實體經濟的。次貸危機的爆發直接打擊了美國的房地產行業。迄今為止，美國整體房價已經下跌了17%，然而根據中金公司實證模型的測算，美國整體房價還將下跌15%（中金公司，2008）。房價下跌使得新房潛在購買者選擇持幣觀望，次級抵押貸款違約率上升造成二手房供給增加，目前新房和二手房庫存均處於歷史最高水平。2008年3月份的新屋開工數跌破100萬套，跌至17年來的最低值，較2006年初的高峰期已累計下降了60%。作為房地產市場的領先指標，新屋開工數跌勢難止一方面預示著房價調整還遠未結束，另一方面也預示著房地產投資的大幅縮水。當前住房投資佔GDP的比重已經從2005年下半年的5.5%下降到3.7%，達到1991年經濟衰退以來的最低點。

次貸危機造成美國房地產價格泡沫破滅，股市價格也經歷了深度調整，而這將通過財富效應影響居民消費，通過托賓Q效應和金融加速器機制影響企業投資。首先，從1990年代末期美國互聯網泡沫開始，美國居民消費模式已經由「收入驅動」轉變為「財富驅動」。由於資產價格上漲造成家庭財富價值上升，導致很多美國家庭越來越青睞當期消費超過當期收入的舉債消費，這也是近年來美國經常項目逆差不斷擴大的根本原因。而次貸危機爆發後，資產價格下跌將通過負向財富效應影響美國居民消費。美國居民舉債消費的意願（風險偏好）和能力（財產價值）將顯著下降，可能重新回歸到「收入驅動」的模式；其次，次貸危

機造成美國公司股票價值大幅下降，托賓Q值6 顯著降低，這削弱了企業新增投資的動力；再次，次貸危機造成美國企業的現金流降低、資產凈值下降，這一方面削弱了內部融資的來源，另一方面造成企業抵押品價值下降，能夠獲得的銀行貸款規模下降，從而通過金融加速器（Financial Accelerator）效應7 削弱了企業新增投資的能力。次貸危機造成美國信貸市場上出現持續緊縮的局面，商業銀行為了向瀕臨倒閉的SIV提供信貸支持，以及為了符合資本充足率監管要求，向其他金融機構、居民和企業提供新增貸款的能力和意願顯著下降。這一方面導致住房抵押貸款、信用卡貸款、汽車貸款、助學貸款等零售貸款規模萎縮，限制了居民的舉債消費；另一方面造成向企業提供批發貸款的規模下降（也受到企業抵押品價值下降影響），導致企業不得不推遲甚至取消投資計劃。綜上所述，次貸危機將通過多種渠道沖擊美國的居民消費和私人部門投資，最終拖累宏觀經濟增長。

最後，在經濟全球化與金融全球化日益加深的背景下，次貸危機也將從美國金融市場傳導至全球金融市場，從美國實體經濟傳導至全球實體經濟。主要渠道包括：第一，美國經濟減速將導致美國進口需求下降，美聯儲降息導致美元相對於主要貨幣大幅貶值，從而將對貿易夥伴國的出口行業構成沖擊。對中國等出口導向的新興市場經濟體而言，美國經濟下滑一方面將直接減少美國本國的進口，另一方面將通過影響全球其他國家的宏觀經濟增長而影響到其他國家的進口。對於出口導向經濟體而言，這將顯著拖累其宏觀經濟增長；第二，次貸危機將造成全球短期資本流動的波動性加劇。在2008年上半年，新興市場國家股市與美國股市同步下跌，很大程度上是由跨國金融機構在全球范圍內降低風險資產比重的調整行為所致。美國政府應對危機的寬松貨幣政策加劇了全球流動性過剩的格局，這將會導致流入新興市場國家的熱錢從2008年下半年起急劇增長，從而吹大這些國家的資產價格泡沫。而最終熱錢的突然撤出則可能刺破資產價格泡沫，導致下一輪金融危機的爆發；第三，美聯儲持續降息造成美元大幅貶值，推動了全球能源和初級產品價格大幅上漲，為其他國家注入了通貨膨脹壓力。在經濟增速放緩的前提下，這可能導致全球經濟陷入滯脹困局；第四，美元大幅貶值造成其他國家持有的外匯儲備資產的國際購買力顯著縮水，這減輕了美國的對外債務負擔，但卻造成了其他國家的國民財富損失。

結論

基準利率上升和房地產價格下降是次貸危機的觸發因素。

次級抵押貸款的證券化、金融機構以市定價的會計記賬方法、金融機構以在險價值為基礎的資產負債管理模式，導致危機從信貸市場傳導至資本市場。金融機構的去杠桿化過程，以及SIV在傳統融資來源枯竭時被迫拋售資產，導致資產價格價格不斷下跌。商業銀行直接或間接地購買了大量次級抵押貸款貸款支持證券，導致危機從資本市場再度傳導至信貸市場。由於在流動性短缺背景下，商業銀行實際控制的SIV通過發行ABCP進行融資的傳統渠道萎縮，商業銀行不得不被迫向SIV提供信貸支持。為符合資本充足率監管要求，受損的商業銀行不得不降低風險資產在資產組合中的比重。以上兩方面因素均導致商業銀行出現「惜貸」現象，這是當前信貸市場持續緊縮的根源。次貸危機直接造成房地產投資下降；資產價格泡沫破滅通過負向財富效應抑制了居民消費，通過托賓Q效應和金融加速器效應抑制了企業投資；信貸緊縮也抑制了居民的舉債消費和企業投資。盡管凈出口有所反彈，次貸危機仍通過消費和投資渠道拖累了美國經濟增長，風險從金融市場傳導至實體經濟。在經濟和金融全球化背景下，危機將通過貿易和投資渠道從美國傳導至全球。美國經濟減速將會影響其他國家的出口，國際短期資本流動的波動性增強可能放大並最終刺破新興市場國家的資產價格泡沫，美元貶值加劇了全球通脹壓力，美元貶值造成全球外匯儲備資產的國際購買力流失。次級抵押貸款違約率上升是美國的問題，但次貸危機則是全球的危機。

2008年10月16日，全球最大玩具代工商之一——港資上市企業合俊集團在樟木頭兩工廠的倒閉了。在兩工廠宣布倒閉的當天，合俊股票也宣布停牌，停牌前每股只值0.08港元。 2007年9月，在玩具行業出現信譽危機時，合俊集團曾邀請粵港兩地媒體參觀了其在樟木頭的兩家工廠，向記者開放整個生產流程，期望藉此恢復消費者的信心。然而僅僅過去一年，伴隨著金融海嘯愈刮愈烈，合俊也成為這場暴風雨中倒下的一員。

有專家分析指出，「從影響和知名度來看，這可以說是美國金融危機波及中國實體經濟企業關閉的第一案。」有學者稱，合俊集團「撐到現在已經很不容易了」，受人民幣持續升值、原材料與人工成本繼續攀升以及國內外經濟形勢等眾多因素影響，許多企業來年將面臨的是更為嚴峻的挑戰。

金融危機由虛擬經濟向實體經濟的傳遞，由美國向全世界的擴散，再次證明了，馬克思主義認為事物是普遍聯系的這一科學論斷：萬事萬物是處在一個直接或間接的系統之內，他們是互相影響、互相促進或制約的。

美國發生了次貸危機----雷曼等投行破產----導致華爾街金融危機----投資者對未來經濟增長擔憂-----影響了全球投資者信心----投資者拋售投資的金融產品------世界上其他國家金融危機。

我們想問題辦事情，要抓住事物的主要矛盾。要想抓住主要矛盾，我們就要辨明內因外因的關系。

那麼，當前的經濟我們要想克服當前的經濟問題，就要從內部著手。時下，分析人士提出的路有三條：

1. 擴大內需，促進國內消費。

2. 鼓勵投資。

3. 促進出口。

那麼，怎樣提高消費呢？我認為，中國當前中國要想擺脫經濟下行的風險，要從增加農民收入來刺激消費，擴大內需。怎樣增加農民收入呢？最可行的辦法就是提高農產品價格。

中國有13億人口，其中農村人口7.37億，佔全國56％，如果他們的收入提高了，就會使得其消費支出提高，進而成為推動我國經濟發展的根本動力。

其成功的條件是：農民的邊際消費需求遠遠大於城市。

第二是，具有廣闊的市場。

第三，當前國內外的農產品價差，客觀上要求提高農產品價格。

第四，提高農民收入，有利於調節貧富分化局面，保證社會和諧安定。

綜上所述，我們可以清晰的看出，克服當前經濟困難的最好辦法就是提高農產品價格，提高農產品價格

C. 改革開放以來我國金融機構體系變化的原因及未來的發展趨勢

金融機構體系變化：大一統的金融百貨公司——分業經營——混業經營趨勢
原因內：金融市場不成熟，監管不容完善，機構內控制度有待改善、實力不強、抗風險能力弱。
有混業的趨勢是因為：國家趨勢的金融全球化，監管一體化，金融自由化，金融創新，等。

D. 如何理解金融機構體系的發展趨勢

前瞻產業研究院《中國資產管理行業市場前瞻與投資戰略規劃分析回報告
前瞻》對金融答機構，提升銀行資管客戶忠誠度提出三條建議。
策略一：加快推出優質理財產品，縮短與它行同類產品推出的時間間隔，力求能夠「領先」市場推出。
策略二：目前，許多銀行在對客戶的細分中主要以客戶資產總額和對銀行的利潤貢獻度來考慮，容易造成對客戶自身金融需求的忽視。對此，需要引進目標客戶動態檔案跟蹤管理制度，加強對客戶生命周期、風險偏好等細分變數的關注度，對穩定固有客戶群、提高綜合回報率有著不可小覷的積極作用。
策略三：這是銀行致力於發展客戶關系的最高境界。客戶經理是傳播銀行服務最直接、最有效的途徑。客戶信賴銀行，首先從信賴為其服務的客戶經理開始。

E. 如何看待金融體系的多元化發展

您好 希望一下資料對您有幫助 謝謝採納
一、銀行產生和發展的主要過程及現代銀行體系建立的途徑

銀行是在商品生產和市場交易逐步發展的過程中產生與發展起來的，因而是經濟發展的產物。

在金屬貨幣出現以後，就出現了早期的金銀兌換、保管和匯兌業務，形成了早期的貨幣兌換商和錢在銀號等機構。如在歐洲的古希臘與古羅馬時期，就有了大量的金銀保管兌換與放貸的記載。但一直至漫長的中世紀結束前，這種錢庄業務一直停留在傳統的形式上。

近代資本主義生產方式與工業革命，是傳統的貨幣經營業向現代金融業轉變的主要動力。到16世紀中葉，地中海沿岸各國的工商業與貿易有了較大的發展，為了適應經濟的發展與存款。貸款的要求，出現了最早的商人銀行，這些商人銀行既辦理存款與貸款，也從事轉帳結算業務。但他們的貸款往往帶有高利貸性質，使一般工場手工業主和商人很難獲得貸款，即使獲得也會因高額利息而無利可圖。這顯然不能適應資本主義經濟發展的需要，必須建立資本主義的銀行。

在資本主義工商業發展的推動下，真正現代意義上的銀行在17世紀末至明世紀中逐步發展起來了。現代銀行體系的建立並取代傳統的貨幣經營業、高利貸商，是通過兩條途徑實現的：一是舊式的高利貸銀行在新的經濟條件下，調整放款原則而逐漸轉變為現代的銀行，主要特徵是較大規模地吸收社會資金，同時以較低的利率發放貸款；二是按照資本主義原則組織的股份制銀；行，其一開始就具有現代商業銀行的性質，並從事大規模的融資與貸款活動，股份制的商業銀行因其資本雄厚、融資能力強，貸款利率低，所以逐步成為現代信用領域的主導形式，銀行成為整個社會信用的中心。1694年，英格蘭成立了第一個現代銀行——英格蘭銀行，其建立標志著高利貸在信用領域的壟斷地位被打破。從此以後，現代銀行在歐洲就廣泛地發展起來了。

二、銀行是一種特殊的企業，如何理解？

銀行是一種金融機構，也是一種企業。說它是企業，是因為它與一般的工商企業有共同之處。企業的共同特徵是：從事直接的經營活動，具有一定的資金，獨立核算，並通過經營活動獲取利潤。銀行具有企業部門的一切特徵，它是實現資本循環周轉的一個必要環節。

與其他企業相比，銀行又具有一般企業所不具備的特殊性，這些特殊性主要表現在以下三個方面：

1．銀行的特殊利益。銀行的特殊利益大致可概括為兩個：①從行業特點得到的好處，即不需投入很多的自有資本即可進行經營活動，並可賺取可觀的收益。②從國家的干預以及與國家政權的密切關系中得到的好處。

2．銀行的特殊風險。銀行作為經營貨幣信用的特殊企業，它與客戶之間並非是一般的商品買賣關系，而是一種以借貸為核心的信用關系。這種關系在經營活動中表現為以信用為基礎，以還本付息為條件的借貸，即銀行以存款方式向公眾負債、以貸款方式為企業融資。銀行經營活動的這種特殊性，在激烈的競爭中產生特殊的風險：①信用風險，即借款人不能或不願意按期償還貸款而使銀行遭受損失的可能性。②來自資產與負債失衡的風險。③來自公眾信任的風險。④競爭的風險。

3．銀行的特殊作用。銀行的特殊作用表現在兩個方面：一是對經濟發展在資金上的支配性作用。銀行經營的對象不是一般商品，而是一種特殊商品——貨幣資金。銀行的業務活動對貨幣資金在經濟部門之間的流動具有重要影響，進而影響國民經濟中各部門的發展。哪個部門能從銀行得到大量資金支持，哪個部門就有了發展優勢，反之，在競爭中就會處於不利境地。二是在國家對經濟的干預中發揮重要作用。國家通過銀行影響貨幣供給量、利率。貸款額度等經濟指標，進而實施對經濟的干預。

可見，現代銀行作為「特殊的企業」在經濟生活中佔有特殊的地位，並具有影響和調節社會經濟生活的特殊作用。

三、現代市場經濟國家金融體系的基本構成

與市場經濟制度相適應，現代市場經濟國家一般都擁有一個規模龐大、分工精細、種類繁多的金融機構體系，包括銀行性金融機構與非銀行性金融機構兩大類。其中，銀行性金融機構居支配地位。

銀行性金融機構按照其各自在經濟中的功能可劃分為商業銀行、中央銀行、專業銀行三種類型的銀行。它們所構成的銀行體系通常被稱為現代銀行制度。商業銀行是辦理各種存款、放款和匯兌業務的銀行，且是唯一能接受活期存款的銀行。中央銀行是在商業銀行的基礎上發展形成的，是一國的金融管理機構，被稱為「發行的銀行」、「國家的銀行」、「銀行的銀行」。專業銀行是集中經營指定范圍業務並提供專門性金融服務的銀行，包括：投資銀行、不動產抵押銀行、開發銀行、儲蓄銀行、進出口銀行等。現代銀行制度中，中央銀行處於核心地位，商業銀行居主導地位，其他專業銀行仍然有存在和發展的餘地。

非銀行金融機構是整個金融體系重要的組成部分，其發展狀況是衡量一國金融體系是否成熟的重要標志之一。非銀行金融機構木以吸收存款作為其主要資金來源，卻以某種特殊方式吸收資金，並以某種特殊方式運用其資金，且從中獲取利潤。這類金融機構包括：保險公司、信用合作社、消費信用機構、證券公司、財務公司、信託公司。租賃公司等。

金融體系的分工與組成是在不斷變化的。長期以來大多數國家的金融機構體系中，商業銀行與非銀行金融機構有較明確的業務分工，如美國、英國等國30年代後採用的分業經營模式，就是以長短期信用業務分離，一般銀行業與信託業務分離，與證券業務分離為特點。80年代以來，金融機構的分業經營模式逐漸被打破，各種金融機構的業務不斷交叉，各種金融機構原有的差異日趨縮小，綜合性經營與多元化發展的趨勢日益明顯。

四、金融機構體系中銀行性金融機構與非銀行性金融機構的異同及相互關系

一國的金融機構體系由銀行性金融機構與非銀行性金融機構構成，其中銀行性金融機構占支配地位。

銀行性金融機構與非銀行性金融機構的共同點表現在兩者都是以某種方式吸收資金，又以某種方式運用資金的金融企業，都具備金融企業的基本特點，表現在：都以盈利為經營目的；主要從事與貨幣資金運動有關的各項業務活動；在經濟運行中都發揮著融通資金的作用。

銀行金融機構和非銀行金融機構也有著明顯的區別，主要表現在：①吸收資金的方式不同。銀行金融機構主要以吸收存款的方式吸收資金，而非銀行金融機構則以其他方式吸收資金；③業務方式不同。銀行金融機構的主要業務方式是存款和貸款，而非銀行金融機構的業務方式則呈現出多樣化，如保險公司主要從事保險業務，信託公司從事信託業務，租賃公司主要從事租賃業務，證券公司則主要從事投資業務等；③在業務中所處的地位不同。銀行在其業務中，一方面是作為債務人的集中，另一方面是作為債權人的集中，而非銀行金融機構則比較復雜，如保險公司主要是作為保險人，信託公司則主要充當受託人，證券公司則多作為代理人和經紀人；④在金融領域中發揮的具體職能不同。銀行性金融機構主要發揮信用中介職能，而非銀行金融機構則根據其業務不同而發揮不同職能，如保險公司主要發揮社會保障職能，信託公司則主要發揮財產事務管理職能等等。

銀行性金融機構和非銀行性金融機構都是一國金融機構體系的重要組成部分，它們共同為社會提供全面完善的金融服務。銀行性金融機構在整個金融機構體系中居主導地位，而非銀行性金融機構的存在則豐富了金融業務，充分滿足現代經濟對金融的多樣化需要，因此，非銀行金融機構的發展程度是一國金融機構體系是否成熟的重要標志。。

五、本世紀70年代以來，西方國家金融機構的發展呈現的趨勢

本世紀70年代以來，西方國家金融機構獲得了迅猛的發展，呈現出以下發展趨勢：

首先，銀行在業務上不斷創新，並向綜合化方向發展。金融機構、金融業務、金融工具等領域的創新更好地滿足顧客的需要；同時，商業銀行業務與投資銀行業務的結合促進銀行發展為；全能性商業銀行。其次，跨國銀行的建立使銀行的發展更趨國際化。各國銀行紛紛在國外設立分支機構，成立跨國銀行，並從事國際銀行業務及開拓境外金融業務。第三，按照《巴塞爾協議》的要求，重組資本結構和經營結構。國際清算銀行提出的這套國際金融市場主體的行為規范，為絕大多數西方發達國家的銀行所遵守。第四，兼並成為現代商業銀行調整的一個有效手段。尤其是進入90年代以來，西方銀行業內部更是不斷重組，以期適應形勢的變化與要求。第五，銀行性金融機構與非銀行性金融機構正不斷融合，形成更為龐大的大型復合型金融機構。傳統的分業經營模式逐漸被打破，各種金融機構的業務不斷交叉，各種金融機構原有的差異日趨縮小，形成多元化、綜合性經營的趨勢。

正確認識和把握西方國家金融機構的發展趨勢，還應分析這一趨勢的歷史背景與內在原因。

首先，70年代以來，經濟領域中，經濟自由主義在與國家干預主義的交戰中佔了上風。以美國、英國為代表的各國政府為減少政府對經濟的干預，更好地發揮市場對經濟的作用，開始放鬆金融管制。這使得金融機構之間的競爭日益加劇。激烈的競爭促使了許多新事物的產生：銀行不斷進行金融創新，並提供全方位服務吸引客戶；銀行業通過兼並帶來優勢互補，拓展業務領域，爭取廣泛客戶；分業經營向多元化、綜合性經營過渡。第二，新技術的出現，特別是電子通訊、信息處理、計算機廣泛應用於金融業，為金融創新以及跨國銀行的跨地區經營提供了支持。第三，隨著各國金融市場聯系日趨密切，各國銀行業運作規則的接軌、銀行業經營的監管、國際金融市場風險的防範問題也逐步提到議事日程。因此，產生了巴塞爾委員會等國際金融組織進行國際間協調與管理。

可見，上述發展趨勢有其客觀必然性。它促進了世界金融業的融合與發展，促進了國際間資金的流動，利於銀行提高經營效率，但同時也對金融風險的防範、國際銀行業的有效監管提出了新的課題。我國作為國際金融市場的參與者，應借鑒西方國家金融機構的發展趨勢，深化金融機構改革，提高銀行業競爭實力，推動我國金融國際化的進程。

六、我國的金融體系經歷了哪些調整與改革？從其演變過程中，如何理解社會經濟條件對金融機構體系形成的影響？

我國目前的金融體系是以中央銀行為核心、國有商業銀行為主體，多種金融機構並存的格局。這一體系的形成，經歷了以下幾個過程：

1．改革開放前的「大一統」模式下的金融體系。這是一種高度集中的、以行政管理辦法為主的單一的國家銀行體系。其特點是：①在銀行設置上，全國只有中國人民銀行一家辦理全部銀行業務，下設眾多分支機構，遍布全國，統攬一切銀行信用。②人民銀行集貨幣發行和信貸業務於一身，既執行中央銀行職能，又兼辦普通銀行的信貸業務。

2．1979一1982年的金融機構體系。打破長期存在的人民銀行～家金融機構的格局，恢復和建立了獨立經營的專業銀行：中國農業銀行。中國人民建設銀行、中國銀行，與人民銀行一起構成了多元化銀行體系。

3．1983～1993年的金融機構體系。1983年起在金融機構方面進行了如下改革：決定中國人民銀行專門行使中央銀行職能；專設中國工商銀行，承辦原來人民銀行負責的信貸及城鎮儲蓄業務；增設交通銀行等綜合性銀行，廣東發展銀行等區域性銀行；設立一些非銀行金融機構，如中國人民保險公司。

國際金融機構在加強國際合作，發展世界經濟方面起到了積極的作用，表現在：①提供短期資金，緩解國際收支逆差，這在定程度上緩和了國際支付危機。③提供長期建設資金，促進發展中國家的經濟發展。③調節國際清償能力，應付世界經濟發展的需要。④穩定匯率，促進世界貿易增長。

當然，目前的國際性金融機構也存在一些不足，如貸款條件比較嚴格，貸款利率不斷提高，加重發展中國家的支付困難。一些國際金融機構在發放貸款時附加條件，干預發展中國家的經濟政策和發展規劃。

隨著國際性金融機構的不斷改革與完善，它們在國際經濟和國際金融領域中將發揮更為重要的作用。

F. 歐洲貨幣發展

物物交換
人類使用貨幣的歷史產生於物物交換的時代。在原始社會，人們使用以物易物的方式，交換自己所需要的物資，比如一頭羊換一把石斧。但是有時候受到用於交換的物資種類的限制，不得不尋找一種能夠為交換雙方都能夠接受的物品。這種物品就是最原始的貨幣。牲畜、鹽、稀有的貝殼、珍稀鳥類羽毛、寶石、沙金、石頭等不容易大量獲取的物品都曾經作為貨幣使用過。
金屬貨幣
經過長年的自然淘汰，在絕大多數社會里，作為貨幣使用的物品逐漸被金屬所取代。使用金屬貨幣的好處是它的製造需要人工，無法從自然界大量獲取，同時還易儲存。數量稀少的金、銀和冶煉困難的銅逐漸成為主要的貨幣金屬。某些國家和地區使用過鐵質貨幣。
早期的金屬貨幣是塊狀的，使用時需要先用試金石測試其成色，同時還要秤量重量。隨著人類文明的發展，逐漸建立了更加復雜而先進的貨幣制度。古代希臘、羅馬和波斯的人們鑄造重量、成色統一的硬幣。這樣，在使用貨幣的時候，既不需要秤量重量，也不需要測試成色，無疑方便得多。這些硬幣上面帶有國王或皇帝的頭像、復雜的紋章和印璽圖案，以免偽造。
中國最早的金屬貨幣是商朝的銅貝。商代在我國歷史上也稱青銅器時代，當時相當發達的青銅冶煉業促進了生產的發展和交易活動的增加。於是，在當時最廣泛流通的貝幣由於來源的不穩定而使交易發生不便，人們便尋找更適宜的貨幣材料，自然而然集中到青銅上，青銅幣應運而生。但這種用青銅製作的金屬貨幣在製作上很粗糙，設計簡單，形狀不固定，沒有使用單位，在市場上也未達到廣泛使用的程度。由於其外形很像作為貨幣的貝幣，因此人們大都將其稱為銅貝。
據考古材料分析，銅貝產生以後，是與貝幣同時流通的，銅貝發展到春秋中期，又出現了新的貨幣形式，即包金銅貝，它是在普通銅幣的外表包一層薄金，既華貴又耐磨。銅貝不僅是我國最早的金屬貨幣，也是世界上最早的金屬貨幣。
金銀
西方國家的主幣為金幣和銀幣，輔幣以銅、銅合金製造。隨著歐洲社會經濟的發展，商品交易量逐漸增大，到15世紀時，經濟發達的佛蘭德斯和義大利北部各邦國出現了通貨緊縮的恐慌。從16世紀開始，大量來自美洲的黃金和白銀通過西班牙流入歐洲，挽救了歐洲的貨幣制度，並為其後歐洲的資本主義經濟發展創造了起步的條件。
紙幣
隨著經濟的進一步發展，金屬貨幣同樣顯示出使用上的不便。在大額交易中需要使用大量的金屬硬幣，其重量和體積都令人感到煩惱。金屬貨幣使用中還會出現磨損的問題，據不完全的統計，自從人類使用黃金作為貨幣以來，已經有超過兩萬噸的黃金在鑄幣廠里、或者在人們的手中、錢袋中和衣物口袋中磨損掉。於是作為金屬貨幣的象徵符號的紙幣出現了。世界上最早的紙幣在宋朝年間於中國四川地區出現的交子。

G. 如何正確地認識金融機構的發展趨勢

藉助互聯網的優勢復，互聯網金融制快速發展起來，互聯網金融以其低成本、非抵押和便捷的融資模式，豐富了金融市場的層次和產品。
但由於監管不到位，暴露的問題也日益嚴重。阿凡提歡樂貸運營經理張海岩認為，金融機構應充分認識互聯網金融帶來的便利

H. 如何理解金融機構體系的發展趨勢

各金融機構突破專業化的經營模式，走上綜合經營金融業務的道路專。主要表現在放鬆金融機構屬、非經融機構和資產組合的限制，允許銀行。非經融機構經營更加廣泛的金融業務。還有變現在同類金融機構開始侵入同行的業務領域。

I. 金融機構體系的發展趨勢是什麼

前瞻產業研抄究院《中國資襲產管理行業市場前瞻與投資戰略規劃分析報告 前瞻》對金融機構，提升銀行資管客戶忠誠度提出三條建議。
策略一：加快推出優質理財產品，縮短與它行同類產品推出的時間間隔，力求能夠「領先」市場推出。
策略二：目前，許多銀行在對客戶的細分中主要以客戶資產總額和對銀行的利潤貢獻度來考慮，容易造成對客戶自身金融需求的忽視。對此，需要引進目標客戶動態檔案跟蹤管理制度，加強對客戶生命周期、風險偏好等細分變數的關注度，對穩定固有客戶群、提高綜合回報率有著不可小覷的積極作用。
策略三：這是銀行致力於發展客戶關系的最高境界。客戶經理是傳播銀行服務最直接、最有效的途徑。客戶信賴銀行，首先從信賴為其服務的客戶經理開始。

J. 現代商業銀行發展趨勢是什麼

1、商業銀行業務多樣化 

長期以來，商業銀行主要從事傳統的金融業務，其他金融業務則由非銀行金融機構經營。但是 20世紀 70年代以來 , 這種傳統的經營模式逐漸被打破 , 特別是西方的商業銀行的業務從專業化逐漸向多樣化綜合化方向發展 , 商業銀行除短期貸款為主要業務外 , 還兼營其他業務，可以說商業銀行的業務已經逐漸走向多樣化 , 綜合化 ,幾乎所有的金融業務都可以經營。

2、商業銀行業務證券化的趨勢

所謂負債和資產業務的證券化 , 是指商業銀行在經營負債和資產業務方面更加註意通過金融資產的創新和增加債務型資本擴大銀行的資金來源。

3、商業銀行管理電子化的趨勢

商業銀行廣泛使用電子計算機技術，大大推動了銀行業務自動化，綜合化和服務全面化， 打破了過去傳統的概念和運作方式， 提高和推動了銀行高層人員的宏觀管理水平，從而大大增強了銀行的競爭力。

4、商業銀行業務經營國際化的趨勢

銀行業務的國際化是隨著經濟全球化的發展而不斷深化的 , 各國監管當局對銀行業監管放鬆 , 導致銀行業務的全球性競爭日益加劇 , 從而促使大的銀行集團在銀行服務的世界市場上佔有越來越多的份額 , 加速銀行業務的國際化進程。

(10)我國金融機構體系發展趨勢的看法擴展閱讀

商業銀行（Commercial Bank），英文縮寫為CB，是銀行的一種類型，職責是通過存款、貸款、匯兌、儲蓄等業務，承擔信用中介的金融機構。主要的業務范圍是吸收公眾存款、發放貸款以及辦理票據貼現等。一般的商業銀行沒有貨幣的發行權，傳統的商業銀行的業務主要集中在經營存款和貸款業務。

自2014年8月1日起有條件免收個人客戶賬戶管理費、年費和養老金異地取款手續費，並降低部分收費標准。個人跨行櫃台轉賬匯款手續費最高50元封頂，對公跨行櫃台轉賬匯款手續費200元封頂。