1. 私募基金風險承受能力調查問卷機構版必須也要用五個評級嗎
鑒於中國證監會及中國基金業協會的對於私募基金的監管要求,募集機構應當在向投資者推介私募基金之前採取問卷調查等方式履行特定對象調查程序,以保護私募基金投資者的合法權益,進一步規范私募基金的募集市場。
2. 對私募基金投資者的風險評估應該考慮哪幾個因素
投資者的投資偏好、投資經歷、投資知識、收入水平、財務狀況等
3. 私募基金風險揭示書的內容有哪些
私募投資基金風險揭示書內容與格式指引
投資有風險當您/貴機構認購或申購私募基金時,可能獲得投資收益,但同時也面臨著投資風險您/貴機構在做出投資決策之前,請仔細閱讀本風險揭示書和基金合同公司章程或者合夥協議(以下統稱基金合同),充分認識本基金的風險收益特徵和產品特性,認真考慮基金存在的各項風險因素,並充分考慮自身的風險承受能力,理性判斷並謹慎做出投資決策
根據有關法律法規,基金管理人[具體機構名稱]及投資者分別作出如下承諾風險揭示及聲明:
一基金管理人承諾
(一)私募基金管理人保證在募集資金前已在中國證券投資基金業協會(以下簡稱中國基金業協會)登記為私募基金管理人,並取得管理人登記編碼
(二)私募基金管理人向投資者聲明,中國基金業協會為私募基金管理人和私募基金辦理登記備案不構成對私募基金管理人投資能力持續合規情況的認可;不作為對基金財產安全的保證
(三)私募基金管理人保證在投資者簽署基金合同前已(或已委託基金銷售機構)向投資者揭示了相關風險;已經了解私募基金投資者的風險偏好風險認知能力和承受能力;已向私募基金投資者說明有關法律法規,說明投資冷靜期回訪確認的制度安排以及投資者的權利
(四)私募基金管理人承諾按照恪盡職守誠實信用謹慎勤勉的原則管理運用基金財產,不保證基金財產一定盈利,也不保證最低收益
二風險揭示
(一)特殊風險揭示
[具體風險應由管理人根據私募基金的特殊性闡明]
若存在以下事項,應特別揭示風險:
1基金合同與中國基金業協會合同指引不一致所涉風險;
2私募基金未託管所涉風險;
3私募基金委託募集所涉風險
4私募基金外包事項所涉風險;
5私募基金聘請投資顧問所涉風險;
6私募基金未在中國基金業協會履行登記備案手續所涉風險
(二)一般風險揭示
1資金損失風險
基金管理人依照恪盡職守誠實信用謹慎勤勉的原則管理和運用基金財產,但不保證基金財產中的認購資金本金不受損失,也不保證一定盈利及最低收益
本基金屬於[相應評級水平]風險投資品種,適合風險識別評估承受能力[相應評級水平]的合格投資者
2基金運營風險
基金管理人依據基金合同約定管理和運用基金財產所產生的風險,由基金財產
及投資者承擔投資者應充分知曉投資運營的相關風險,其風險應由投資者自擔
3流動性風險
本基金預計存續期限為基金成立之日[ ]起至[存續期限](包括延長期(如有))結束並清算完畢為止在本基金存續期內,投資者可能面臨資金不能退出帶來的流動性風險
根據實際投資運作情況,本基金有可能提前結束或延期結束,投資者可能因此
面臨委託資金不能按期退出等風險
4募集失敗風險
本基金的成立需符合相關法律法規的規定,本基金可能存在不能滿足成立條件從而無法成立的風險
基金管理人的責任承擔方式:
(一)以其固有財產承擔因募集行為而產生的債務和費用;
(二)在基金募集期限屆滿(確認基金無法成立)後三十日內返還投資人已交納的款項,並加計銀行同期存款利息
5投資標的風險(適用於股權類)
本基金投資標的的價值取決於投資對象的經營狀況,原股東對所投資企業的管理和運營,相關市場宏觀調控政策財政稅收政策產業政策法律法規經濟周期的變化以及區域市場競爭格局的變化等都可能影響所投資企業經營狀況,進而影響本基金投資標的的價值
6稅收風險
契約性基金所適用的稅收征管法律法規可能會由於國家相關稅收政策調整而發生變化,投資者收益也可能因相關稅收政策調整而受到影響
7其他風險
包括但不限於法律與政策風險發生不可抗力事件的風險技術風險和操作風險等
三投資者聲明
作為該私募基金的投資者,本人/機構已充分了解並謹慎評估自身風險承受能力,自願自行承擔投資該私募基金所面臨的風險本人/機構做出以下陳述和聲明,並確認(自然人投資者在每段段尾________內簽名,機構投資者在本頁尾頁蓋章,加蓋騎縫章)其內容的真實和正確:
1本人/機構已仔細閱讀私募基金法律文件和其他文件,充分理解相關權利義務本私募基金運作方式及風險收益特徵,願意承擔由上述風險引致的全部後果________
2本人/機構知曉,基金管理人基金銷售機構基金託管人及相關機構不應當對基金財產的收益狀況作出任何承諾或擔保________
3本人/機構已通過中國基金業協會的官方網站(www.amac.org.cn)查詢了私募基金管理人的基本信息,並將於本私募基金完成備案後查實其募集結算資金專用賬戶的相關信息與打款賬戶信息的一致性________
4在購買本私募基金前,本人/機構已符合私募投資基金監督管理暫行辦法有關合格投資者的要求並已按照募集機構的要求提供相關證明文件________
5本人/機構已認真閱讀並完全理解基金合同的所有內容,並願意自行承擔購買私募基金的法律責任________
6本人/機構已認真閱讀並完全理解基金合同第××章第××節當事人的權利與義務的所有內容,並願意自行承擔購買私募基金的法律責任________
7本人/機構知曉,投資冷靜期及回訪確認的制度安排以及在此期間的權利________
8本人/機構已認真閱讀並完全理解基金合同第××章第××節私募基金的投資的所有內容,並願意自行承擔購買私募基金的法律責任________
9本人/機構已認真閱讀並完全理解基金合同第××章第××節私募基金的費用與稅收中的所有內容________
10本人/機構已認真閱讀並完全理解基金合同第××章第××節爭議的處理中的所有內容________
11本人/機構知曉,中國基金業協會為私募基金管理人和私募基金辦理登記備案不構成對私募基金管理人投資能力持續合規情況的認可;不作為對基金財產安全的保證________
12本人/機構承諾本次投資行為是為本人/機構購買私募投資基金________
13本人/機構承諾不以非法拆分轉讓為目的購買私募基金,不會突破合格投資者標准,將私募基金份額或其收益權進行非法拆分轉讓________
基金投資者(自然人簽字或機構蓋章):
日期:
經辦員(簽字):
日期:
募集機構(蓋章):
日期:
4. 私募基金風險評級機構是怎樣的
你好,目前市場上私募基金評級機構主要分為三類:
1、賣方機構如國泰君安、國信證券版、國金證權券、海通證券、申銀萬國等券商私募研究組;
2、私募基金第三方機構如晨星、私募排排網研究中心、好買基金、朝陽永續等;
3、媒體自創,或與相關機構聯手也涉及私募評級工作。此外,一些信託公司也加入了私募評級的行列。
5. 私募基金的風險評級查詢
看門狗財富為您解答:
目前市場上私募基金評級機構主要分為三類:
1、賣方機構如國版泰君安、國信證券、權國金證券、海通證券、申銀萬國等券商私募研究組;
2、私募基金第三方機構如看門狗財富、私募排排網研究中心、好買基金、朝陽永續等;
3、媒體自創,或與相關機構聯手也涉及私募評級工作。此外,一些信託公司也加入了私募評級的行列。
6. 私募直營店:私募基金一定要建立風險評級嗎
基金定投是指在一定的投資期間內,投資人以固定金額申購銀行代銷的某支基金產品版的業務;基金定權投的優點:1. 利用平均成本法攤薄投資成本,降低投資風險,普通基金定投的最低申購額每月僅需200元,當基金凈值下跌,所購買的基金份額越多;基金凈值上升,所購買的基金份額越少,由此產生平攤投資成本和降低風險的效應。2. 積小成多,小錢也可以做大投資。堅持儲蓄,積少成多;專家理財,受益良多3. 復利效果長期可觀。關鍵在於其復利效應高於各種儲蓄存款和國債,而且客戶參加基金定投獲得的投資收益完全免稅。購買開放式基金可以通過以下三種方式獲利:1.凈值增長:由於開放式基金所投資的股票或債券升值或獲取紅利、股息、利息等,導致基金單位凈值的增長。基金單位凈值上漲以後,投資者賣出基金單位時所得到的凈值差價,就是投資的毛利。將毛利扣掉買基金時的申購費和贖回費用,就是真正的投資收益。2.現金分紅收益:根據國家法律法規和基金契約的規定,基金會定期進行分紅。您獲得的現金紅利也是您獲利的組成部分。3.紅利再投資收益:如果投資者選擇了紅利再投資方式,則分紅後,投資者所持有的基金份額(而不是現金資產)將增加。
7. 私募基金的風險有哪些
1.法律和政策風險
對於國內私募基金而言,目前存在的最主要問題是缺乏法律依據和政策支持,使其處於法律和政策的邊緣地帶。迄今,我國的《證券法》、《信託法》等法律的條文都沒有對私募基金的含義、資金來源、組織方式、運行模式等問題做出明確規定。2003年10月《證券投資基金法》出台,由於存在諸多爭議,仍未能夠為私募基金「正名」。
從外表看,許多基金似乎都有合法身份,但如果對其經營的業務進行深究,其中一些機構很容易讓人與「地下集資」、「非法集資」聯系在一起。正是由於私募基金的法律地位得不到承認,其經營活動一直游離於法律和政策監管之外,一旦發生違約行為,不論基金管理者還是投資者都得不到法律的保護,因而面臨很大的法律和政策風險,並且基金規模越大,這種法律和政策風險就越高。
2.道德風險
私募基金的組織結構是一種典型的委託?代理機制,有限合夥人將資金交給一般合夥人負責經營,只對資金的使用作出一般性的規定,通常並不幹預基金經理的具體運營。
在運營過程中,私募基金經理和基金持有人都追求期望投資收益最大,私募基金經理越努力,收益越大,可是私募基金經理除了拿固定的管理費之外,還可以拿業績提成費用,當業績提成費用大於管理費用時,私募基金經理並不會採取使雙方利益最大化的投資策略,因為這樣選擇並不能使其本身利益最大化,而是可能會濫用自己的職權去追求更多的個人利益,從而使基金持有人的資產將承受更大的風險,所以即使私募基金有較為優越的激勵安排,但代理人的道德風險仍然存在。
3.操作風險
私募基金的投資策略具有隱蔽性,國際上一般對私募基金的信息披露沒有嚴格的限制,這就會造成嚴重的信息不對稱,不利於對基金持有人利益的保護。在沒有外在約束機制的情況下,私募基金追逐利益的投機本性,可能會讓它們為了獲取巨額的利潤,與上市公司串謀,進行內幕交易、操縱股價等違法行為。這些操作風險都會給投資人和市場帶來很大的危害。基金管理人的個人操守不好衡量,如果管理人不遵守合同,就會給投資人造成損失。
私募基金的流動性風險私募基金一般都具有很長的鎖定期,在這期間資金不準撤出,以此來保證基金運作的持續性和穩定性,對基金經理的投資策略不造成影響。私募基金不能上市交易,因此風險不能隨時轉移,持有人只有等待持有期滿才能變現,基金持有人可能在基金封閉期內會因為資金難以變現而發生債務危機甚至破產。