① 中國人民銀行理財產品
中國人民銀行不發售理財產品，中國人民銀行是國家的中央銀行，主要負責發行貨幣執行國家貨幣政策，管理銀行類金融機構。
② 為什麼11月央行降息會對保險股造成這么大的影響呢
保費、投資、資本是影響保險公司經營的三大核心要素。
中國壽險業有90%左右的產品都是投版資型，其保單權成本由潛在客戶面臨的機會成本所決定，存款利率和存款替代產品收益率是影響潛在客戶金融消費取向的關鍵因素。壽險業過去的發展歷程可以充分說明這一點。
在2001年-2010年的10年裡，壽險業之所以得以快速發展，其中一個很重要的原因是，在利率管制下，壽險公司順勢推出了收益率高於同期存款利率的分紅險、萬能險，起到了儲蓄分流的作用。但2010年以後，銀行通過變相的存款利率市場化，推出大量高收益的理財產品，壽險產品的優勢變得不明顯，壽險公司不僅與銀行爭奪儲蓄資源的難度更大，而且還面臨銀行、券商、基金等金融機構分流保費的壓力。
壽險公司的主要競爭對手是銀行，降息對保險負債端的影響主要取決於銀行存款利率以及銀行理財產品收益率的變化。
降息有助於保險公司存量債券投資資產公允價值提升，使得保險公司資產負債表中資本公積增多，凈資產增加，保險公司償付能力改善。
③ 中央銀行理財有哪些理財產品
中央銀行是國家機關，是發行貨幣和管理金融的銀行。
中央銀行沒有理財產品，不辦理普通商業銀行業務。
④ 中央銀行針對信託理財集合資金用於貸款可能引發潛在風險的最新政策
由於新興市場國家（以中國為代表）和發達國家（以美國為代表）在市場基礎條件、 匯率制度、 貨幣地位和外部約束條件等方面存在巨大差異,因此,在金融危機中採取的反危機政策有很大不同。
第一,從貨幣政策方面來看,美國在金融危機中採取了寬松的貨幣政策, 大量投放貨幣, 降低利息
率;而東亞金融危機中以泰國為代表的主要危機國都採取了緊縮的貨幣政策。金融危機爆發以後,美聯儲採取了超常寬松的貨幣政策,主要包括:一是向銀行體系大規模注入流動性。粗略統計,自從危機爆發以來,美國基礎貨幣供給從2007 年8 月初至2009 年3 月4 日增加幅度接近200%,遠遠超過歷史平均水平。二是大幅降低聯邦基金利率。到2008 年12 月17 日聯邦基金利率降至0~ 0. 25% ,已經降至歷史最低水平。三是創新了貨幣政策工具,拓寬了流動性注入渠道。美聯儲充分發揮其! 最後貸款人的功能,緩解了金融系統流動性緊張局面,避免了更壞情形的發生。由於吸取了大蕭條中貨幣政策操作失誤的教訓,美聯儲反金融危機的一大特徵是積極主動、 反應迅速、 動作力度大並具有前瞻性。東亞金融危機爆發以後, 泰國和韓國等東亞國家面臨著資本外逃和投機攻擊的困境, 1997 年 8 月到1998 年3 月前後,採取了緊縮的貨幣政策。例如泰國市場利率水平從1997 年第 2 季度 12%的水平提高到第3 季度的19% ; 1997 年底到1998年初, 印度尼西亞政府將利率提高到 40% ;馬來西亞政府於1997 年10 月要求將國內信貸增長率從1997 年25%降低到1998 年的15% [ 6]緊縮的貨幣政策使東亞國家資金嚴重短缺,一些原本健康的企業也受到拖累,陷入倒閉和破產。總體來看, 在危機爆發的第一階段,美國採取了寬松的貨幣政策,降息並向金融體系注入流動性,有效緩解了危機的蔓延;而東亞國家由於面臨匯率問題、 投機攻擊問題以及通貨膨脹問題,採取了緊縮的貨幣政策,雖然有力打擊了投機者,但也使經濟進一步衰退。
第二,從財政政策方面來看,美國執行了積極的、 寬松的財政政策,而東亞國家在危機爆發階段則執
行了緊縮的財政政策。危機爆發後,美國政府出台了大規模財政刺激計劃和減稅政策。2008 年1 月20日推出一項總規模約為1450億美元的財政刺激措施! 綱要 , 旨在通過減稅等手段, 刺激投資和消費。另一項是在雷曼兄弟公司倒閉後力推的7000 億美元金融救援計劃。奧巴馬政府上台後又推出7870 億美元的經濟刺激計劃,幾乎涵蓋美國所有經濟領域, 資金總額中約 35%將用於減稅, 約65%用於投資。
大規模財政救助計劃的出台, 短期內起到了刺激內需、 穩定經濟和提高消費者信心的作用。在東亞金融危機爆發期間,在國際貨幣基金組織要求下, 東亞國家基本採取了緊縮性的財政政策。
例如, 1997年 8 月開始,泰國採取多項措施來達到財政盈餘, 以求縮減經常項目赤字; 馬來西亞政府於1997 年10月公布了1998年財政預算,要求減少開支,使聯邦政府財政盈餘達到國民生產總值的 3. 7%以內;韓國在1997年 10 月爆發危機後,政府出台了一系列削減財政開支的政策。這些緊縮性財政政策起到了抑制投資和消費的作用,使危機雪上加霜。
第三,從匯率政策方面來看,危機期間美國並沒有對美元匯率給予太多關注,美元匯率也未因危機出現大幅貶值; 東亞國家在危機期間則將主要注意力放在匯率方面,力圖影響匯率走勢。危機期間,美
元匯率出現了巨幅震盪, 2008 年7 月後的4 個月內,美元對主要貨幣匯率升值20% ,美聯儲降息後又急跌8%, 進入2009 年後美元匯率又有所上揚。雖然, 美國經常項目逆差占 GDP 的比例達到5%,但由於美元地位特殊, 美元匯率受美國對外經濟不平衡影響較小,主要受市場對美元需求預期影響, 而美元匯率波動對美國金融危機的影響也相對較小。
東亞金融危機中,匯率劇烈波動扮演了重要角色。因為東亞國家都是非儲備貨幣發行國,因此對外
經濟交往必須進行貨幣兌換, 外匯儲備也多以美元形式存在。東亞國家實行的多是盯住美元的匯率政策,但是多數國家在經濟情況和國際收支情況發生變化以後,沒能及時調整匯率,因此,出現本幣幣值高估,引發投機攻擊。政府為維持固定匯率,一面提高短期利率以增加投機者成本,另一方面投入外匯儲備以維持匯率不變。最終都是以放棄固定匯率而告終, 本幣大幅度貶值,例如, 印尼盾曾貶值近 80%。匯率貶值使得東亞國家進口商品價格上漲,帶動通貨膨脹上升, 因此需要採取緊縮政策。總體來看,在危機初始階段, 東亞各國政府都是把穩定匯率作為最重要的政策目標。美國在危機中可以不受匯率問題制約,能較為自由運用貨幣政策和財政政策,不必過於重視外部均衡;而東亞國家在危機中,則受制於投機攻擊和匯率波動, 必須考慮外部均衡以及本幣貶值對國內通貨膨脹的影響,因此,需要採取緊縮的貨幣政策和財政政策,但是這又造成國內經濟進一步衰退。
第四,從對實體經濟救助來看,美國政府救助的規模和速度都要強於東亞國家。在危機中, 美國政府除對金融機構注資和救助以外, 還對汽車和新能源等產業進行注資和救助。2008 年12 月聯邦政府向三大汽車製造公司提供救助,對陷入困境的三大汽車公司進行重組。奧巴馬政府還提出了一個龐大的新能源計劃。在東亞金融危機中,各國政府對實體經濟的直接救助在力度和時間的及時性方面遠不及美國,只是在1998 年以後有些國家政府對實體經濟進行救助。例如,韓國在1998 年12 月力促現代、大宇、 LG 等五大財團同意通過合並及出售資產等方式整合汽車和半導體工業, 以降低債務, 削減過剩的生產能力。縱觀金融危機全過程可以發現,從危機開始, 美國政府就堅決執行超常寬松的貨幣政策和財政政策,並對金融機構和實體經濟直接救助;而東亞國家政府從危機開始到經濟穩定下來, 經歷了本幣匯率貶值到穩定的過程, 其政策也經歷了維護匯率穩定到實行浮動匯率制,從緊縮的貨幣政策和財政政策到寬松的貨幣政策和財政政策的這樣一個過程。到1998 年第3 季度以後,東亞各國政府紛紛採取寬松貨幣政策促進經濟發展。例如, 在匯率趨穩的情況下,韓國中央銀行在 1998 年第2 季度開始下調利率以刺激經濟增長,市場利率從1998年第1 季度的23. 9%降至1998 年12 月的7% ,遠低於危機前的水平。同時,由於經常項目收支狀況好轉,財政政策也開始放鬆,從1998 年初到下半年,政府預算目標由收支平衡調整為赤字占國內生產總值的4%[ 6]
泰國政府將市場利率從1998 年第2 季度的 18%降至第3 季度的9%, 再降至第4季度的3. 8%,財政赤字目標擴大到國內生產總值的4%。
綜上分析可以看出, 東亞國家在金融危機中面臨的與美國最大的不同之處在於,東亞國家是非國際
儲備貨幣發行國,實行固定匯率制度,用美元充當外匯儲備, 在本幣匯率高估,遭到投機攻擊時, 政府為打擊投機攻擊需要提高短期利率, 緊縮貨幣政策, 提高投機者的借貸成本。但隨著固定匯率被攻破,本幣大幅貶值,進口商品價格大幅提高,直接帶來國內通脹壓力,因此, 必須採取緊縮的貨幣和財政政策抑制國內通脹,並保持國際收支平衡。緊縮的貨幣政策和財政政策進一步使經濟雪上加霜。所以,選擇在適當之時放鬆財政政策和貨幣政策就成為經濟能否盡早復甦的關鍵問題。通過對新興市場國家和發達國家金融危機的比較,可以發現兩種類型國家的金融危機存在巨大差別;通過對新興市場國家和發達國家反危機政策的比較,發現各國政府在貨幣政策、 財政政策、 匯率政策和對實體經濟的干預等方面都存在重大差異。總而言之, 新興市場國家政府不能完全照搬發達國家的
模式,應該具體情況具體分析,在充分吸收發達國家經驗的基礎上, 完善自己的反危機政策。通過以上研究可以得到如下啟示:
第一,新興市場國家的貨幣地位和匯率制度與發達國家有本質區別,匯率劇烈波動是新興市場金融
危機的重要組成部分,如何避免本幣幣值高估、 投機攻擊和資本外逃是一個值得深入研究的問題。在投機攻擊較為嚴重和資本外逃數量較大的時候,採取臨時資本流動管制也不失為一種有效手段。
第二, 從東亞金融危機中可發現, 緊縮的貨幣政策和財政政策使本來已經出現問題的經濟雪上加
霜,而美國在金融危機中實行寬松的貨幣政策和財政政策極大緩解了危機, 避免了形勢惡化。但是,新興市場國家在金融危機爆發時往往面臨著投機攻擊和匯率劇烈波動,不得不實行緊縮貨幣政策,那麼,在什麼時機放鬆貨幣政策,就成為反危機能否成功的一個關鍵問題, 過長時間的緊縮政策必然導致接踵而來的嚴重的經濟衰退。第三,從美國政府在金融危機中的救助效果來看, 一國政府在面對金融危機的時候,不但要關注金融體系問題,對金融機構實施救助,同時也要關注實體經濟問題,對重要產業進行適度救助。處在金融危機中的金融機構具有避險和惜貸的特點,政府對金融體系注入流動性只能是緩解金融機構自身困境,很難實現透過金融機構向實體經濟輸入資金的目的, 因此,政府有必要直接向實體經濟注入資金,以避免健康的企業因流動性缺乏而大批倒閉。
⑤ 今日央行放水對理財產品收益有影響嗎
1.貨幣基金和銀行理財產品的收益會繼續下降
央行開閘放水，市場上的錢就多了，用錢的成本也就跟著降低了，所以主要投資於貨幣市場工具的產品，比如貨幣基金（包括你上手的各種「寶」）和銀行理財產品的收益就會下降。
未來央行繼續放水的可能性很大，從此前的「降准降息」的模式上看，接下來的降息或許近在咫尺。所以，想買理財產品的話，優先選擇期限長的，提早鎖定一個較高的收益率。
2.短期內利好股市
毋庸置疑的是，降准對股市而言的確是重大利好。但是，降准這類利好經常被主力用作出貨工具，再加上新股發行，市場的資金面又會處於偏緊的狀態，股市繼續上漲的壓力不小。長期看，能否持續保持向上的態勢，好規劃理財師不敢妄下結論。
另外，考慮到2008年以來歷次降准後上證指數均高開低走，甚至大跌，投資者還是要謹防「歷史會重演」的悲劇。短期內有可能會出現震盪，所以建議股民們不要沖動入市。炒股是高風險投資，入市需謹慎！
3.債券市場或繼續保持慢牛格局
降准為債券市場營造了一個寬松的環境，這對債市形成利好，2014年的債券牛市行情並未走遠，未來仍值得期待。
那麼問題來了，該如何投資債券市場呢？嗯。往下看吧
4.基金的又一波「春風」撲面而來
此前市場的震盪，讓很多基金凈值出現了明顯的波動。而央行此番大幅降准，或將改變很多基金的命運。作為投資標的為股票的權益類基金，尤其是重倉大盤藍籌股的基金，短期的收益可能會有明顯的反彈。同樣，債券基金，尤其是二級債基，依然可以長期布局。
5.P2P短期收益穩定，優選平台很重要
降准對P2P網貸的整體影響並不大，但從長遠看，隨著市場的貨幣成本進一步降低，P2P的收益率出現下滑也是可能的。
盡管未來P2P網貸的收益率會下降，但還是很有吸引力的，投資者應優選優質平台來投資，盡量避免選擇收益率畸高的，比如在15%以上的平台。
6.有購房剛需的，可提上日程
降准後，銀行可用於貸款的資金多了，這樣對於購房剛需的老百姓來講，貸款買房也更容易了。再加上國家不斷出台針對樓市的「救市」政策，有購房剛需的小夥伴，可以盡早提上日程了。
7.國債的收益率是否會下降，有待未來驗證
如果你已經購買了此前發行的國債，那麼無論是今天開始的大幅降准，還是未來的降息，都跟你沒關系。但是如果央媽繼續降息，那麼後期發行的國債，收益下調的幾率很大。
⑥ 央行降准對理財產品有影響嗎
4月17日下午，中國央行在其官網公布了降準的消息，消息稱從年4月25日起下調大型商業銀行、股份制商業銀行、城市商業銀行、非縣域農村商業銀行、外資銀行的存款准備金率1個百分點，以置換中期借貸便利。這是從2016年3月1日以來時隔兩年的第一次大范圍降准。
本次降准與之前降准不同的是，本次降準是處於利率的上行期，從2016年底以來，市場利率開始觸底反彈，各類理財產品的收益率也開始逐漸回升，這種狀態一直持續到2018年3月。
那麼，央行本次降准以後，市場利率會如何走向？理財產品的收益率是否會走上下跌道路？
根據央行的說法，貨幣政策取向並未發生變化，未來仍然會保持穩健偏中性，所以一次降准並不代表市場利率會持續下跌。
從短期來看，降准對股市、債市是利好，在近期股市持續下跌的情況下，有利於提振市場人氣，次日股市上漲的概率較大。
此外，近期市場流動性相對寬松，再加上受降準的影響，市場利率將小幅下滑，貨幣基金、銀行理財、保險理財之類的固收理財產品收益率也有可能小幅下降。
從互聯網理財相關平台監測的數據來看，經過了一年半的持續上升，近期貨基寶寶的收益率開始停止上漲，近一個月收益率大多在4.2%-4.3%之間徘徊，而3月份銀行理財的平均收益率位4.88%，止住六連漲態勢，18個月來首次下跌。
預計4月份寶寶理財和銀行理財的收益率均有可能小幅下滑，但從長期來看，貨幣政策不會持續放鬆，資金價格仍然較高，所以理財產品收益下跌空間有限，未來維持窄幅波動的可能性較大。
P2P市場受此次降準的影響較小，由於市場正在處於整改時期，平台合規化運營之下將會繼續下調平台收益率，今年P2P平台的平均收益率大致會回落至9%附近，之後再繼續下跌的空間就不大了。
⑦ 央行降息對理財和收益有什麼影響
降息之後，市場上的資金流動性更大，市場的資金更多了，貸款的利息更低了，所以銀行的理財的收益肯定是要下降了。
⑧ 銀行存款保險條例對投資理財是否有影響
銀行存款保險條例對投資理財沒有影響。
存款保險制度一種金融保障制度，是指由符合條件的各類存款性金融機構集中起來建立一個保險機構，各存款機構作為投保人按一定存款比例向其繳納保險費，建立存款保險准備金，當成員機構發生經營危機或面臨破產倒閉時，存款保險機構向其提供財務救助或直接向存款人支付部分或全部存款，從而保護存款人利益，維護銀行信用，穩定金融秩序的一種制度。
2014年11月30日下午5點，國務院法制辦公室全文公布《存款保險條例（徵求意見稿）》，共有23條，准備建立和規范存款保險制度，依法保護存款人的合法權益，及時防範和化解金融風險，維護金融穩定。其中規定，最高償付限額為人民幣50萬元；保費由銀行交納保費。
可見，銀行存款保險制度保險對象是存款人的存款，不包括客戶購買的銀行理財產品。