基金貝塔收益率

⑴ 假定某投資的貝塔系數為二,無風險收益率為10%。

貝塔系數是反映這個股票或基金與大盤走勢的系數,比如講一支股票一年漲20%,而大盤漲10%,那麼這個回股票的貝答塔系數為20%/10%=2,這個與無風險收益是無關的.
而你的題目好明顯就是貝塔系數為10%/20%=0.5.

⑵ 什麼是β 貝塔系數

由於我們投資於投資基金是為了取得專家理財的服務β系數也稱為貝塔系數（Beta coefficient）。如果 β 為 1。貝塔系數衡量股票收益相對於業績評價基準收益的總體波動性. 0 → 高風險股票，則市場上漲 10 %。如果是負值；市場下滑 10 %時，意味著股票相對於業績評價基準的波動性越大。根據投資理論, 。β系數是一種評估證券系統性風險的工具，用以度量一種證券或一個投資證券組合相對總體市場的波動性.10 倍，則β系數大於1,除了基金的表現數據外，通常是投機性較強的證券，則波動情況只及一半。β系數越大之證券，若基金投資組合凈值的波動小於全體市場的波動幅度；大盤漲的時候它跌，股票上漲 11%，在股票，通常以標准普爾五百企業指數(S&P 500)代表股市，則股票的波動性大於業績評價基準的波動性.5 為低風險股票，貝塔系數為1，這一指標可以作為考察基金經理降低投資波動性風險的能力. 0 表示為平均風險股票。 β 越高.5間 ，它所反映的是某一投資對象相對於大盤的表現情況、基金等投資術語中常見，β= l，若基金投資組合凈值的波動大於全體市場的波動幅度，而下跌時則更差10%，表示其波動是股市的1, 市場上漲 10 %時。貝塔系數是統計學上的概念.1，則β系數就小於1，大多數股票的β系數介於0，股票相應下滑 10 %.5到l。其絕對值越大，是一種風險指數；市場下滑 10 %時。反之亦然,還需要有作為反映大盤表現的指標.9，全體市場本身的β系數為1。β= 0，股票下滑 11% 。反之.10,以取得優於被動投資於大盤的表現情況。如果 β 為 0，用來衡量個別股票或股票基金相對於整個股市的價格波動情況。如果 β 為 1 ，亦即上漲時比市場表現優10%；市場下滑 10 %，顯示其收益變化幅度相對於大盤的變化幅度越大，是一個相對指標。一個共同基金的貝塔系數如果是1，股票上漲 9% ；絕對值越小，顯示其變化幅度相對於大盤越小，大盤跌的時候它漲, 市場上漲 10 %時;若貝他系數為0．5，而β= 2。在計算貝塔系數時。以美國為例，股票下滑 9% 。 β 大於 1 ，股票上漲 10 %，則顯示其變化的方向與大盤的變化方向相反

⑶ 基金b的貝塔系數為1.2收益率的標准差為0.78

該股票的必要收益率應該是22.5%！
答案補充
投資報酬率=無風險報酬率+風險報酬系數*風險程度
本題就是必要收益率=8%+15%*1.5
所以應該是22.5%

⑷ 基金中的超額收益率指的是什麼

超額收益率是指超過正常(或預期)收益率的收益率，它等於某日的收益率減去投資者(或市場)當日要求的正常(預期)收益率之差。

超額收益率是股票的實際收益率與其正常收益率的差，其中正常收益率是在該事件不發生時的預期收益率。

這里我們採用上述的參數估計期數據來估計正常收益率，此處選用市場模型，其表述為：Rit= αi+ βiRim+ εit其中，Rit是股票i在t時期的實際收益率；Rim是市場在t時期的收益率，該收益選用天相流通指數來表示；εit為隨機擾動項。

其中，ARit是計算出的事件期股票i在t時期的超額收益率，Rit為事件期股票i在t時期的實際收益，Rim為事件期t時期的天相流通指數(市場收益率)；

αi和βi為市場模型估計出的參數值，CARit為事件期股票i在t時期累計超額收益率，AARt為事件期t時期內的平均超額收益率，CARt為事件期t時期內的累計平均超額收益率。

⑸ 用貝塔計算預期收益率

無風險收益率+貝塔系數*（市場組合收益率-無風險收益率）
市場組合的收益率回：5%+1.5*（答15%-5%）=20%
高於甲的收益率,低於乙的收益率.
貝塔值為零時,根據資本資產定價模型,市場組合預期收益率為5%.

⑹ 什麼是證券、基金投資中的阿爾法和貝塔收益

由大盤上漲帶來的收益，稱為貝塔收益，就是水漲船高帶來的收益，貝塔收益高並不代表水平高。而由選股帶來的收益，稱為阿爾法收益。

⑺ 一隻基金的貝塔值有什麼用，具體怎麼計算如果有示例最好了~~

貝塔值反應基金組合對市場的敏感性。基金經理可以根據對市場走勢的預測來選擇具版有不同貝塔系數權的投資組合，以便獲得較高的收益或規避市場風險。當預測到牛市要來時，應配置高貝塔系數的組合，因為可以放大市場收益率，反之，在市場下行時，應選擇低貝塔系數的組合，以減少下跌代來的風險。公式：

一個組合的貝塔系數=組合和市場組合的相關系數/市場組合方差（不會在這里表示，插個圖給你看）

⑻ 若基金b的貝塔系數為1.2,收益率的標准差為0.78

第一題用公式，相關系數=協方差/資產1標准差*資產2標准差，得：0.5=協方差/0.2*0.4，協版方差解得0.04，故選A
第二題權A、表示單項資產的系統風險相當於市場組合風險的倍數 B、不是相關系數而是市場組合收益率的方差 C、對 D、等於1是系統風險=市場組合的風險，收益率不一定相等。

⑼ 貝塔系數的計算

找出一段時間收益率（日、周、月），用最小二乘估計，以市場溢價回為自變數資產收益率為因變數答，得到斜率項就是beta。將portfolio中的beta按權重算出來就是組合的beta。
你還可以用Merri Lynch的調整beta，將第一步算出來的beta按：
新beta=舊beta/3 + 2/3 來得到結果